Bakırcı GYO yatırımcılar için yeni fırsat kapısı

Bakırcı Grubu’nun gayrimenkul geliştirme alanındaki 45 yıllık deneyimini geleceğe taşıyan Bakırcı GYO halka arz oluyor. 2 milyar 159 milyon 310 bin TL büyüklüğe sahip halka arz için 24-25-26 Ağustos tarihlerinde, 12,93 TL sabit fiyatla talep toplanacak. Güçlü bir özkaynak yapısına sahip olduklarını vurgulayan Bakırcı GYO Yönetim Kurulu Başkan Vekili ve Genel Müdürü Fatih Sağlam, halka arz gelirinin en az yüzde 90’ını proje finansmanında kullanacaklarını belirtti. Sağlam, “Katılım Endeksi kriterlerine uyumlu yapımız, çeşitlendirilmiş portföyümüz ve düzenli kira geliri üreten varlıklarımızla yatırımcılarımıza güçlü bir değer önerisi sunuyoruz” dedi.

Türkiye’nin önde gelen gayrimenkul şirketlerinden Bakırcı Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı (Bakırcı GYO), İntegral Yatırım Menkul Değerler liderliğinde toplam 45 aracı kurumun katılımıyla halka arz edilecek. Talep toplama tarihleri 24-25-26 Ağustos, pay başına fiyat ise 12,93 TL olarak belirlendi. Bakırcı GYO hisseleri, Borsa İstanbul Yıldız Pazar’da işlem görecek. Halka arzda, şirketin çıkarılmış sermayesinin 501 milyon TL’den 668 milyon TL’ye çıkarılması nedeniyle artırılacak 167 milyon TL nominal değerli paylar satılacak. Halka arz büyüklüğünün 2 milyar 159 milyon 310 bin TL olması hedeflenirken, şirketin halka açıklık oranının yüzde 25 olarak gerçekleşmesi öngörülüyor. Payların yüzde 70’i yurtiçi bireysel yatırımcılara, yüzde 10’u yurtiçi yüksek talepte bulunacak yatırımcılara, yüzde 20’si ise yurtiçi kurumsal yatırımcılara tahsis edilecek.

Bakırcı GYO Yönetim Kurulu Başkan Vekili ve Genel Müdürü Fatih Sağlam, temelleri 1981 yılına uzanan Bakırcı Grubu’nun gayrimenkul geliştirme tecrübesini 2025 yılında GYO yapısıyla daha kurumsal bir zemine taşıdıklarını belirtti. Bakırcı Grubu çatısı altında bugüne kadar 85’in üzerinde projede, toplam 2 milyon metrekarenin üzerinde inşaat alanı geliştirdiklerini ve 5 binden fazla bağımsız bölümün teslimatını gerçekleştirdiklerini ifade eden Sağlam, Bakırcı Proje Gayrimenkul Yatırım Fonu ve Sağlam Gayrimenkul Yatırım Fonu ile sermaye piyasalarında önemli bir deneyim ve bilgi birikimi oluşturduklarını vurguladı.

Bakırcı GYO ile İstanbul’un stratejik lokasyonlarında geliştirdikleri konut, ticari gayrimenkul, turizm ve lojistik projeleriyle toplam değeri 9,2 milyar TL’ye ulaşan güçlü bir portföy oluşturduklarını belirten Sağlam, portföyde tamamlanmış projeler arasında Bakırcı Topkapı Sitesi, Bakırcı Kemer, GOP Yurt Binası ve Serenity Suites Airport Hotel gibi düzenli kira geliri sağlayan varlıkların bulunduğunu söyledi.

Devam eden konut projelerinden Bakırcı Zenit Topkapı’nın, Zeytinburnu’nda 15 bin 874 metrekare arsa üzerinde 364 konut ve 98 ticari üniteden oluştuğunu belirten Sağlam, Bakırcı Kaya Residence’ın ise 73 konut, 6 dükkan ve bir ofis olmak üzere 90 bağımsız bölümden oluştuğunu ifade etti.

Ticari gayrimenkul alanında ise Ömerli’de yaklaşık 68 bin metrekare inşaat alanına sahip Bakırcı Ömerli Lojistik Merkezi ve İSTOÇ Mahmutbey’de 153 bin 564 metrekare inşaat alanı üzerinde yükselen Motim İSTOÇ Ticaret Merkezi yatırımlarına devam ettiklerini kaydeden Sağlam, projeler hakkında şunları söyledi:

“İstanbul Havalimanı’na yakın konumu ve gelişen lojistik potansiyeliyle öne çıkan Arnavutköy Ömerli’de yer alan Bakırcı Ömerli Lojistik Merkezi, uluslararası taşımacılık ve depolama standartlarına uygun olarak tasarlandı. Yüksek hacimli depolama ve modern lojistik operasyonlarına olanak sağlayacak güçlü bir altyapıya sahip olacak bu projeyle bölgenin artan lojistik talebine katma değer sunmayı hedefliyoruz. İstanbul’un en stratejik sanayi ve ticaret aksı olan İSTOÇ Mahmutbey bölgesinde yer alan Motim İSTOÇ Ticaret Merkezi ise 25 bin 807 metrekare arsa üzerinde geliştiriliyor. Mağaza, showroom, depo ve lojistik merkez olarak kullanılabilecek esnek mimari yapılara sahip bu bağımsız bölümlerle, farklı sektörlerin ticari ve depolama ihtiyaçlarına çözüm sunmayı amaçlıyoruz. Bölgenin dönüşümüne katkı sağlayacak önemli bir yatırım olan Motim İSTOÇ Ticaret Merkezi’nin İSTOÇ ve çevresinin ticari potansiyelini ve marka değerini yukarı taşıyacağına inanıyoruz.”

Bakırcı GYO’nun portföyünde yer alan GOP Yurt Binası, Serenity Suites Airport Hotel ve Bakırcı Kemer Projesi gibi varlıkların düzenli gelir üretmeye devam ettiğini belirten Sağlam, öğrenci yurdu, otel ve ticari gayrimenkullerden oluşan bu varlıklar sayesinde istikrarlı kira geliri elde ettiklerini söyledi. Devam eden projelerle gelecekteki gelir kaynaklarını genişlettiklerini ifade eden Sağlam, portföy çeşitliliğinin yatırım riskini en aza indirdiğini ve gelir akışında istikrar sağladığını vurguladı. Farklı gayrimenkul alanlarına yapılan yatırımların, tek bir sektörün krizinden tüm portföyün etkilenmesini engellediğini belirten Sağlam, “Oluşturduğumuz bu sürdürülebilir gelir yapısı doğrultusunda, dağıtılabilir kârımızın yüzde 50’sini temettü olarak dağıtmayı hedefliyoruz” dedi.

Bakırcı GYO’nun finansal başarısına da olumlu yansıyan güçlü özkaynak yapısına dikkat çeken Fatih Sağlam, projeleri büyük ölçüde özkaynaklarla geliştirerek ön satışlara veya yüksek finansal kaldıraç kullanımına bağımlı olmadıklarını söyledi. Bu yaklaşımın şirketin düşük borçluluk seviyesini korumasına ve finansal esnekliğini sürdürmesine olanak tanıdığını belirten Sağlam, portföy değerinin büyük bölümünün devam eden ve yüksek değer yaratma potansiyeline sahip projelerden oluştuğunu ifade etti. Özellikle Motim İstoç Ticaret Merkezi, Bakırcı Zenit Topkapı ve Bakırcı Ömerli Lojistik Merkezi projelerinin toplam portföyün yaklaşık yüzde 88’ini oluşturduğunu aktardı.

Sağlam, projelerin tamamlanma tarihleri hakkında şu bilgileri verdi: Bakırcı Kaya Residence Haziran 2027’de, Bakırcı Ömerli Lojistik Merkezi ve Bakırcı Zenit Topkapı Aralık 2027’de, Motim İSTOÇ Ticaret Merkezi ise Aralık 2027’de tamamlanarak teslim edilecek. Tamamlanan projelerin satış, kiralama veya yeni yatırımların finansmanında kullanılacak kaynak yaratılması suretiyle şirketin nakit akışına ve kârlılığına katkı sağlayacağını belirtti. Bu yönüyle mevcut portföyün, gelecekteki gelir büyümesini destekleyen önemli bir potansiyeli temsil ettiğini vurguladı.

Fatih Sağlam, Bakırcı GYO’nun halka arzla birlikte daha kurumsal, şeffaf ve hesap verebilir bir kimliğe kavuşacağını söyledi. Halka arzın aynı zamanda yeni yatırımları finanse etmek, büyüme stratejisini hızlandırmak ve rekabet gücünü artırmak için önemli bir kaynak oluşturacağını ifade etti. Halka arz gelirlerinin yüzde 90 ila yüzde 100’lük bölümünün projelerin finansmanında kullanılacağını belirten Sağlam, yeni gayrimenkul yatırımları, proje geliştirme faaliyetleri, arsa ve ticari gayrimenkul alımları ile mevcut projelerin finansmanının öncelikli kullanım alanları arasında olduğunu kaydetti. Özellikle düzenli kira geliri üretebilecek ve değer artışı potansiyeli taşıyan varlıklara odaklanarak portföyün gelir çeşitliliğini ve büyüklüğünü artırmayı amaçladıklarını söyledi.

Önümüzdeki dönemde Bakırcı GYO’nun yatırımcıları ve paydaşları için değer üretirken Türkiye ekonomisine ve gayrimenkul sektörüne katkı sunmayı, yeni istihdam olanakları oluşturmayı hedeflediklerini belirten Sağlam, “Güçlü portföyümüz, sağlam finansal yapımız ve stratejik lokasyonlarda geliştirdiğimiz projelerimizle yatırımcılarımıza uzun vadeli bir büyüme hikâyesi sunuyoruz. Sağlam öz sermaye yapımız sayesinde yeni fırsatları değerlendirebiliyor ve portföyümüzü istikrarlı şekilde büyütebiliyoruz. Portföyümüzü büyütürken projelerimizin değerini destekleyen önemli unsurlardan biri de geniş satış ve pazarlama ağımız. Katılım Endeksi kriterlerine uyumlu yapımız, çeşitlendirilmiş portföyümüz ve düzenli kira geliri üreten varlıklarımızla yatırımcılarımıza güçlü bir değer önerisi sunuyoruz” dedi.

Sağlam, bu politikanın yatırımcılara düzenli nakit getiri sağlamayı hedeflediğini belirterek, “Halka arz sonrasında da şeffaflık, kurumsal yönetim ve sürdürülebilir büyüme ilkelerimiz doğrultusunda yatırımcılarımızla birlikte büyümeye devam edeceğiz” diye konuştu.

İşbu doküman, yalnızca bilgilendirme amaçlıdır ve sermaye piyasası araçlarının satın alınması için herhangi bir çağrı veya tavsiye niteliği taşımamaktadır. Halka arz fiyatının belirlenmesinde Sermaye Piyasası Kurulu (SPK) veya Borsa İstanbul’un herhangi bir takdir yetkisi veya onayı bulunmamaktadır. Şirket ve halka arz ile ilgili bilgiler, İzahname ve ekleri ile Tasarruf Sahiplerine Satış Duyurusu KAP’ın (www.kap.org.tr), Bakırcı GYO’nun (www.bakircigyo.com.tr) ve İntegral Yatırım Menkul Değerler AŞ’nin (www.integralyatirim.com.tr) internet sitelerinde yayımlanmıştır. Yatırımcıların kararlarını, bu belgeleri inceleyerek vermeleri gerekmektedir.